سه شنبه 24 مهر ماه 1397 | ثبت نام | ورود | کاربر مهمان  | فارسی   English
حسین عبده تبریزی در روز دوشنبه ۱۹ شهریورماه ۱۳۹۷ در محل بنیاد امید ایرانیان در تهران حضور یافت و در سلسله نشست‌های ماهانه‌ی آن بنیاد، به نقد و بررسی سیاست‌های اقتصادی دولت دوازدهم پرداخت.
در صبح روز دوشنبه ۱۳۹۷/۰۶/۱۹، حسین عبده تبریزی در ʺهمایش ملی الزامات عبور از چالش‌های پولی، بانکی و ارزی در سال ۹۷ʺ در تالار آیت‌الله مهدوی کنی در دانشگاه امام صادق (ع) شرکت کرد و پیرامون موضوع همایش سخن گفت.
وز یکشنبه ۱۸ شهریورماه ۱۳۹۷، حسین عبده تبریزی در مراسم اختتامیه دومین لیگ ستارگان بورس با حضور ۳۰ دانشگاه کشور، شرکت کرد.
شماره ۲۸۳ هفته‌نامه تجارت فردا میزگردی حضور دکتر حسین عبده تبریزی و سعید اسلامی بیدگلی داشته که در آن به بررسی روند بازارهای دارایی در نیمه اول سال ۱۳۹۷ پرداخته شده است.
در روز چهارشنبه ۱۳۹۷/۰۶/۱۴، حسین عبده تبریزی در همایش مدیران شرکت سرمایه‌گذاری گروه توسعه‌ی ملی شرکت کرد.
Print Send to Friends
سه شنبه 19 اردیبهشت ماه 1391 | hits : 7607 | Code: 558
تخمین نرخ بهینه پوشش ریسك؛ رهیافت مقایسه‌ای برای بازار كالای ایران
با توجه به رشد بیش از 300 درصدی و تقریبا همواره صعودی قیمت ریالی سکه طلا در طول 3 سال اخیر، توجه خانوار‌ها به این کالا براي حفظ ارزش اندوخته ريالي، روز به روز بیشتر شده است. استفاده از قراردادهای آتی سکه طلا بعنوان مکانیزمی جهت مدیریت ریسک سبد دارایی افرادی که در بازار نقدی آن به معامله می‌پردازند و همچنین افراد ریسک‌پذیری که تمایل به بکارگیری اثرات اهرمی این قراردادها دارند، از سال 1387 با راه‌اندازی این قراردادها در بورس کالای ایران محقق شده است. از طرف دیگر دامنه نوسانات قیمت‌های روزانه سکه طلا در طول این 3 سال، رشد چشمگیری از خود نشان می‌دهد، که لزوم بکارگیری این قراردادها را بیش از پیش مشخص می‌نماید. در این تحقیق به بررسی و تخمین نسبت بهینه قراردادهای آتی به نقدی (نرخ بهینه پوشش ریسک)، در یک سبد متشکل از این دو خواهیم پرداخت و همچنین کارایی روشهای مختلف تخمین این نرخ را با هم مقایسه خواهیم کرد. از جمله آنها، نرخ بهینه پوشش ریسک واریانس کمینه، شبه واریانس تعمیم یافته و ضریب جینی با میانگین تعمیم یافته را به ازای درجات ریسک‌گریزی مختلف تخمین زده و با هم مقایسه می‌کنیم. برای مدلسازی میانگین شرطی بازده نقدی و آتی از مدل تصحیح خطای برداری و برای تخمین کواریانس‌های شرطی آنها از مدلهای گارچ شامل مدل DCC، aDCC، BEKK و همچنین مدل copula-GARCH کمک می‌گیریم. همچنین آزمونهای نرمال مشترک بودن توزيع بازده نقدی و آتی و همچنین مارتینگل تفاضلی بودن بازده آتی برای بررسی اینکه آیا نرخ‌های پوشش متفاوت به نرخ پوشش واریانس کمینه همگرا می‌شوند يا خیر انجام مي‌شود. نتایج حاصل نشان می‌دهد که فرضیه نرمال بودن در تمام سطوح معني‌داري، رد میشود و فرضیه مارتینگل تفاضلی بودن بازده آتی را در سطح 10 درصد نمي‌توان رد كرد. نتایج تخمین مدلهای کواریانس شرطی بازده نقدی و آتی نشان می‌دهد که مدل t-copula-aDCC-GARCH، نسبت به سایر مدلها، داده‌ها را بهتر توصیف می‌کند. مقایسه کارایی نرخ‌های پوشش ریسک بدست آمده از مدلهای مختلف، نشان می‌دهد که نرخ پوشش بدست آمده از مدل normal-copula-aDCC-GARCH، نسبت به نرخ‌های بدست آمده از سایر مدلها، کارایی بالاتری دارد و به عبارتی به کاهش بیشتری در واریانس بازده سبد دارایی پوشش داده منجر می‌شود
فرم ثبت نظر
نام
آدرس ايميل
متن نظر *
متن کنترلی را وارد کنيد *

در اين بخش نظری ثبت نشده است.
© Copyright 2011 iranfinance.net All Rights Reserved. Powered by : HomaNic.com | Developed by :